特許
J-GLOBAL ID：200903064877635655
派生証券の評価システムおよび派生証券の価格評価方法
発明者：
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出願人/特許権者：
代理人 (1件)：
三好 秀和 (外7名)
公報種別：公開公報
出願番号（国際出願番号）：特願2002-140571
公開番号（公開出願番号）：特開2003-331128
出願日： 2002年05月15日
公開日（公表日）： 2003年11月21日
要約：
【要約】【課題】 金融商品や電力等の現物商品において、将来の価格の変動の大きさを示すボラティリティが100%を超えるような原資産に関する派生証券や、満期までの期間が10年を超えるような派生証券の価格評価手法を提供する。【解決手段】 本発明の派生証券の評価システムは、価格、出来高あるいは需要量、及び価格変動量を入力する手段と、需要及び価格の相関を判定する手段と、変動の大きさや満期までの期間からモンテカルロ法の計算時間間隔を評価する手段と、モンテカルロ法によりボルツマン方程式を解いて価格の時間変化を計算する手段と、その結果得られた確率分布から派生証券価格を評価する手段を備えたシステムである。
請求項（抜粋）：
過去の所定期間の商品の価格及び需要量若しくは供給量、又は過去の所定期間の株式の価格及び出来高の入力データを受け入れる手段と、派生証券の満期までの期間、原資産の現在価格及び行使価格、非危険利子率の入力データを受け入れる手段と、任意のモンテカルロ法の計算時間間隔及び総ヒストリー数のデータを受け入れる手段と、前記計算時間間隔と総ヒストリー数とを用い、モンテカルロ法により金融ボルツマン方程式を解き、前記商品の価格の確率分布を得る手段と、得られた確率分布から派生証券の価格を計算する手段と、前記派生証券の価格の計算結果を出力する手段とを備えたことを特徴とする派生証券の評価システム。
IPC (4件)：
G06F 17/60 234
, G06F 17/60 204
, G06F 17/60 516
, G06F 17/18
G06F 17/60 234 G
, G06F 17/60 204
, G06F 17/60 516
, G06F 17/18 Z
5B056BB03
, 5B056BB36
, 5B056BB42
, 5B056BB64
